20多家基金公司136只产品曾“风格漂移” 监管问责指向五大违规(3)

2022-07-18 17:06     财联社

一季度四只基金因"风格漂移"不予评级

根据济安金信基金评价中心每季度公开发布的因"风格漂移"不予评级的基金典型案例。2022年一季度就四只基金因"风格漂移"问题不予评级。分别是:国泰互联网+股票(001542)、中邮健康文娱(004890)、金信智能中国2025(002849)和博时互联网主题(001125)。

以国泰互联网+股票为例,该基金从互联网漂移成了新能源主题基金,且业绩排名下滑明显。

根据国泰互联网+股票一季报中的持仓情况,其头号重仓股就是锂电池龙头宁德时代,此外,中矿资源、天齐锂业、中兵红箭、永兴材料、广发证券、北方稀土、天合光能、晶澳科技、北方华创也居于重仓股之列。

20多家基金公司136只产品曾“风格漂移” 监管问责指向五大违规

该基金基金合同中对"互联网+"的定义为:互联网+主要指传统行业的互联网化。互联网在各传统行业中的应用,正在促进各行各业的商业模式、盈利结构发生变化,互联网和传统行业的深度融合正在创造出新的发展生态。

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根据上述定义,基金重点关注通过互联网化将受益较多且估值相对偏低的传统行业,包括但不限于:1)传统信息不对称的行业;2)传统渠道成本较高,渠道管理难的行业;3)传统毛利率偏低,资本占用高的行业;4)对于以上领域之外的其他领域,虽然可能目前未被划入互联网+范畴,但是行业发展催生出实际需求并带动相关领域的发展,本基金也可以把其领域内的公司股票纳入到互联网+主题股票的范畴中。

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