董希淼认为，降存量房贷利率对银行特别是大行而言是当下痛苦但长远有利的选择。可在降低存量房贷利率的同时，约定一定期限内借款人不得提前还款。他也强调，对借款人来说，不要因为央行表态就想当然地认为存量房贷利率一定得降、会降--决定权仍然在银行，降或不降都合法合规。
中原地产首席分析师张大伟则对记者表示："存量房贷历史上曾经出现过调整，2009年一些银行将存量房贷优惠利率水平从8.5折调整为7折，所以市场也一直期待这次也有下调。但实际上，不论是政策基础还是市场规模，存量房贷全面下调的可能性都很低。除非央行托底真金白银补贴，否则商业是很难降低存量房贷利率的。"
2009年，部分银行将存量房贷优惠利率水平从8.5折调整为7折
资料来源：中国政府网
张大伟还指出，从房地产调控角度看，虽然情理上能理解降低存量房贷的诉求，但从房地产政策角度看，调整既有合同，并不利于房地产市场长远稳定。
在张旭看来，如果措施得当，个人房贷早偿的问题是可以得到有效遏制的。首先，提前还贷会使得金融机构迅速损失掉个人房贷这种优质资产，也需要居民在短时间内腾挪出大量的资金，而下调利率是对双方都相对温和的做法。
其次，张旭认为，为了促进存量房贷利率的有序降低，人民银行可以给予一些政策激励。例如，人民银行可设立结构性货币政策工具，对于商业银行符合条件的降息按实际降息金额给予等额或部分的资金激励。再如，人民银行也可以对降息达到要求的商业银行给予定向降准支持。
值得一提的是，个人住房贷款在金融机构各项贷款中的占比较高，房产更是老百姓最重要的财产之一，因此对于存量房贷利率的调整事关重大。张旭表示，应在维护银行支持实体经济的能力和可持续性的同时，更加充分地体现出金融工作的人民性，把老百姓的事情办好。
董希淼认为，从操作上看，可在人民银行指导下，通过市场利率定价自律机制，引导银行降低部分存量房贷利率。具体而言，由各省（自治区、直辖市）市场利率定价自律机制，对利率偏高的存量房贷制定额外打折或减少加点等惠民政策。
"同时还要看到，进一步降低存量房贷利率，将进一步压缩银行利润空间。"董希淼认为，如何既让广大借款人受益，又最大程度降低对银行的影响，需要综合考量、有序推进。考虑到银行近年来持续向实体经济让利、利润增长压力较大，上述措施可为阶段性措施，暂定实施3年，3年之后视情况再研究。
董希淼还表示，"人民银行可通过市场利率定价自律机制，引导银行降低存款利率，进一步压降负债成本，延缓息差缩窄、盈利下滑等压力。此外，人民银行还可对因存量房贷利率下降较多、影响较大的银行，通过额外的定向降准等措施予以支持，提高银行降低存量房贷利率的主动性。"
