近日，全球光芯片龙头Lumentum首席执行官Michael Hurlston在接受媒体采访时称，美国超大规模云厂商的资本开支规模"巨大且看不到尽头"，公司"正越来越跟不上需求，仅需两个季度，我们就能将整个2028年的产能全部售罄"。
他还表示，目前来看，这一轮行业周期至少还能维持5年左右的景气持续性。这一表态使得该公司当日股价在美股盘前一度上涨7.6%，也带动了友商Coherent股价的一波走强。而就在上月，英伟达向Lumentum和Coherent两家公司各投资了20亿美元，以获取先进激光组件的采购协议与相关权利。
"这主要应该是AI智算中心建设带来的光通信红利。"通信行业分析师马继华对《中国经营报》记者表示，因为智算中心动辄万卡的集群，通信传输得依靠光纤传输，"从发展上看，光通信才能解决T级别（Tbps，太比特每秒）的传输速率，未来很多方面都会用得上，产业潜在价值确实很大。"
马继华表示，Lumentum被长期锁单，不仅仅是因为产品好供不应求，也有垄断市场阻碍竞争对手崛起的意思。在芯片和激光器方面，虽然国内企业在高端光芯片领域与Lumentum相比仍存在差距，但国内也有不错的公司在研发芯片和激光器。
"全球光芯片的供应格局比较固化。"行业分析机构Omdia光通信高级首席分析师吕名扬指出，尽管这一点没有办法否认，但目前对于中国光芯片相关的公司来说，在当前阶段可能要放弃一些产品的灵活度，而与最终客户达成非常深度的合作，来保证自己的产品可以顺利地导入。
