行业配置上，当前仍可继续持有核心赛道中盈利增长超预期的品种，以及估值合理中报超预期公司，重点关注非核心资产中的正在孕育中的新主线，自下而上挖掘经济修复和转型过程中被忽视的机会。重点关注方向包括三条线索：1）新成长赛道：人工智能、智能汽车、新材料、军工、信创网安等；2）核心赛道中能够继续持续超预期的品种：部分半导体、光伏、医药公司；3）复苏下中报超预期行业：煤炭、化工、银行等。
华安证券：被动宽松延续反弹行情依旧
反弹行情持续演绎，经济偏弱运行状态下的流动性合理充裕格局延续、百年大庆渐行渐近以及美联储维持超宽松货币政策有助提振市场风险偏好继续回升，市场反弹的核心驱动力仍在，继续把握难得的窗口期。
流动性大概率维持合理充裕、增长边际变弱、市场风险偏好抬升、估值裂口基本恢复至春节前水平等情况下，配置风格方面建议均衡配置，并关注三条主线：主线1：高景气，关注半导体、新能源车产业链、煤炭。主线2：疫后修复主线，关注景气度上行的航运和航空板块。主线3：低估值主线，关注银行和保险。其中，高景气主线行业配置有细微调整。调整一，加入供应问题缓解且需求旺盛的新能源车产业链；调整二，加入用电旺季来临，并叠加水电不足导致的供给结构性失衡，景气度超预期的煤炭板块。
国泰君安：市场将挣脱通胀束缚震荡蓄力后继续拉升
市场关心的通胀问题正随预期曲线脱虚向实走向确定，估值挣脱负向束缚，市场将在震荡蓄力后继续拉升。
