婆罗洲土地肥沃，可耕可牧，又有山林、金矿，资源丰富，还有港湾可发展交通，但岛上内部各大小采矿公司之间互相争斗，外部又有荷兰帝国东印度公司的武装入侵，内忧外患。罗芳柏在站稳脚跟后，带领自己的伙伴，和当地人一起，协助当地苏丹首领平了土著人的叛乱，得到了首领的嘉奖，将东万律划归罗芳伯管辖。这块地方有10多万人及南北几十公里的产金地，吸附华人数万，土著好几十万，顺理成章地成立了巨大的经济实体—兰芳公司。
1776年罗芳伯建立了“兰芳大统制共和国”，始用“兰芳”年号。罗芳伯参照西方国家的一些法制，设置了一套完整的行政、立法、司法机构。国家有国防部，但没有常设军队，而是全民皆兵，平时分散各地搞生产，战时集中起来御敌。地方分省、府、县三级，由各级公民投票选举出当地行政机关的负责人。
罗芳伯当了十九年的国家元首于1795年病逝，临终前他还交代国民，无论今后谁为国家领导，归顺大清之心决不可变。之后，由全国公民选出江戊伯继任国家元首。此后还有七人先后担任过这个职务。
1886年，兰芳共和国遭到荷兰殖民侵略军的进攻。兰芳共和国全体民众进行了顽强的抵抗，最终因武器不如人而陷落，这个存在了110年的华人小国不幸灭亡。
拥有百万人口，战时可以全民皆兵的兰芳国，败在远道而来的荷兰人手下，据说主要原因是武器太差。这件事告诉我们，一个国家实行什么体制不重要，重要的是实力—经济的实力、科技的实力，以及军事的实力。
华人在海外建国，历史上并不少见。罗芳伯不是惟一的一个，但他是惟一一个共和国，也是世界上最早的共和国之一。
