最近存款利率又"跌跌不休"了，2025年9月的数据显示，银行整存整取3个月期平均利率0.944%，1年期1.277%，3年期1.688%，可5年期却只有1.519%，比3年期的还低，存5年反而不如存3年划算。这利率倒挂现象都持续一年多了，为啥会这样？说白了还是银行压力太大。
国家金融监管总局的数据显示，商业银行净息差从去年底的1.52%一路跌到今年二季度的1.42%，银行赚的钱少了自然得想办法降成本。去年LPR两次下调，今年5月又同步降了存款利率，可10月LPR按兵不动，银行净息差压力还是没缓解，银行现在更愿意让储户存短期。
开源证券的刘呈祥分析说银行现在"做短压长"，用短期存款的高利率吸引客户，避免在降息周期里锁死太多长期存款。比如9月大额存单3个月期利率1.134%，比整存整取高不少，可2年期的反而比整存整取还低，明显在引导存款短期化。
大额存单和结构性存款也没以前吃香了，9月大额存单3年期利率1.729%和整存整取差不多，而结构性存款平均期限106天，预期最高收益率2.09%，挂钩股票指数的最高能到4.94%，但整体收益也在往下走。
专家说这利率下行趋势一时半会儿停不了，融360的艾亚文提到银行净息差压力大，存款利率曲线会继续扁平化，期限倒挂可能还得持续，但幅度可能会收窄。普通老百姓现在存钱得仔细算算账，别光盯着高利率，还得看期限和流动性，毕竟钱袋子的事得精打细算不是？
