郭德威建议李存勖按兵不动，自己率骑兵骚扰梁军，使其难以安营，待梁军疲乏不堪时再发动进攻。李存勖心急，不听，亲率军队列阵迎战。周德威无奈，只得跟随出战。
李存勖率部先胜一阵。但梁军第一猛将王彦章在败退途中，与晋军的辎重部队遭遇。晋军辎重部队见到梁军旗帜，又怵于王彦章大名，于是惊慌溃散，又闯入幽州军中，引起阵势混乱。晋军自相践踏。此时周德威已经控制不住乱势，虽与儿子一同拼死力战，但难挽败局，最后不幸死于混战之中。李存勖得知后，十分痛惜道："晋失周德威，我去一臂膀矣，皆我之罪也！"遂大哭不止。
923年，李存勖称帝，建立后唐，追赠周德威为太师。后来周德威与李嗣昭、符存审等功臣一同陪享太庙。周德威被后世广为称颂，936年，石敬瑭建立后晋，追封周德威为燕王。
（六）最猛单挑名将之一，锤击"夜叉"
