在《说岳全传》中，杨虎是岳飞率部平定太湖匪患时招降的将领。他原是太湖匪寇的首领，在乱世中聚集了五、六千兵马，打造了四五百只战船，占据洞庭山落草为寇。岳家军征讨太湖匪患时，杨虎曾与岳家军中的阮良、吉青、赵云等五位猛将都有过较量，最终被两位结义兄弟出卖，败在岳飞手下。杨虎加入岳家军后表现突出，曾力斩康郎山匪首罗辉，和余化龙合力诛杀金国驸马张从龙，并在洞庭湖之战中与众将合力生擒匪首杨幺。不过，洞庭湖之战结束后，杨虎也再没了下文，最终结局成谜。
根据书中的描述，杨虎原本是从地方脱颖而出的武生，在京师参加武状元选拔时曾与岳飞有过一面之缘，算是同场竞技的对手。小梁王被岳飞挑杀，朝廷终止武考后杨虎返回家乡，在乱世中占据太湖中的东、西两座洞庭山落草为寇。经过多年的经营，杨虎手下有了五六千兵马，打造了"炮火船"、"弩楼船"、"水鬼船"等多个船队，共计四、五百只战船，帐下更有花普方、何进等水性极好、精通水战的猛将。他们依靠太湖得天独厚的地理优势与朝廷对抗，曾将平江太守陆章率领的军队打得毫无还手之力，是太湖地区最凶悍的一股力量。
杨虎正式登场亮相是在该书的第二十八回，帐下元帅花普方打探岳家军虚实时，在湖中生擒了岳家军猛将牛皋。杨虎见到牛皋后，心生收服之意，说道："牛皋，孤家见你是员猛将，不如归降到我的帐下，孤家封你做个先锋官，同取宋室江山如何？"牛皋一听大怒："放你个驴子屁！我是堂堂正正天子亲封统制官，怎能归降你这一无是处的贼寇？劝你听老爷一言，烧了你这鸟寨子，收合人马粮草早早投降了我岳大哥，一同去捉了金兀术，也好保举你个大官儿当当。如若不然，等我大哥来了，必将你碎尸万段。"杨虎听完勃然大怒，当场就要砍杀牛皋，幸得花普方及时阻拦，才留得牛皋一命。
