而第三位丈夫，便是大名鼎鼎的大汉名将卫青了，据史料记载，卫青原本是平阳公主府的奴仆，而他的姐姐卫子夫经过了平阳公主的推荐后，最后成为了汉武帝的皇后，而卫青身份自然也水涨船高，逐渐被汉武帝所重用，一步步的成为了名震天下的大将军。特别是在抗击匈奴方面，更是令他们闻风丧胆。
文献记载，卫青首次出征是奇袭龙城，这一仗彻底打出了大汉朝的威风，揭开了汉匈战争中反败为胜的序幕，此后，卫青所率领的大军屡战屡胜，曾创造过七站七捷的记录，先后收复了河朔、河套等地区，同时击破了匈奴单于，为北疆的开拓，做出了不可磨灭的贡献。而卫青所率领的军队，不无纪律严明，做到令行禁止，每每大军出征，均是士气高涨，且一到了战场，士兵们个个英勇善战，将不可一世的匈奴打的是节节败退。公元前106年，卫青去世，死后葬于茂陵，谥号为"烈"。
据褚少孙的史记补述中所记载，在汉匈大战后，当时平阳公主的第二任丈夫夏侯坡引罪自尽，她寡居在家，汉武帝正准备再次替她寻个丈夫，陪伴后半生，当然，毕竟长公主的身份高贵，选择的对象依旧很严格，严明要在列侯中挑选。而当时，朝中许多人纷纷提议，说大将军卫青最为合适。但是，这平阳公主却笑着说："他是我从前的下人，过去是我的随从，怎么能做我的丈夫？"
