在外部，一方面继续贿赂吴国，甚至送出著名的美女间谍西施等入迷怒夫差，离间伍子胥和夫差之间的关系；另一方面积极联合吴国的死对头--齐、楚、晋，共同对付吴国。
隐忍了十年之后，勾践终于逮到个报仇的好时机。夫差不听伍子胥和太子友的劝阻，率大军到黄池去和晋定公争霸。夫差一出发，越国就调动士兵四万、水兵两千、近卫军六千，近五万人分三路，将吴国的剩余部队打了个落花流水。夫差听到这个消息，班师回朝向越国求和，勾践觉得一时半会儿还灭不了吴国就答应了。
又过了四年，勾践觉得时机已经成熟，于是发动了与吴国的最后较量。勾践大军趁夜色偷偷渡过签泽，偷袭昊军成功，直捣姑苏城下。虽然夫差气数将尽。但是姑苏城毕竟是吴国的老窝，有充足的人力物力，各种防御设施都很齐备，因此越军虽然是一顿猛冲猛打，最终还是无功而返。
在这种情况下，勾践的打不死精神又发挥了作用，采取了围困姑苏城的措施，结果这么一围就是两年。一直到两年后的冬天，趁军终于发动强攻，将姑苏城一举拿下。夫差也想像当年勾践那样求和，结果被拒，遂自杀身亡。
灭了吴国之后，越国扩张了领土，国力大增，开始驰骋在中原诸侯之间称霸一时。
